Фьючерс евро рубль что это

EURO-RUBLE FUTURES EU1!

Подробнее на интерактивном графике

Подробнее на интерактивном графике

Подробнее на интерактивном графике

Подробнее на интерактивном графике

График фьючерсов EU1!

Смотрим, Находимся вне позиции, сигналов пока нет, хочется еще продать, Рубь это сила! Но шухернуть могут. Пока ничего нового не сформировали.

Тенденция на D1 лонговая. Ищем сделки в лонг c уровней покупок. Условия для сделки: 1) Ждем формирование сигнала с уровней покупок для сделки в лонг до ближайшего уровни продаж. 2) Также можно брать сделки с нижних уровней покупок до ближайшего сопротивления либо зоны продаж. 3) Если формируются новые уровни покупок, то на их тесте ищем сделки в лонг до.

Тенденция на D1 лонговая. Ищем сделки в лонг c уровней покупок. Условия для сделки: 1) Ждем формирование сигнала с уровней покупок для сделки в лонг до ближайшего сопротивления (трендования линия, уровни продаж). 2) Также можно брать сделки с нижних уровней покупок до ближайшего сопротивления либо зоны продаж. 3) Если формируются новые уровни покупок, то.

Ищем сделки в лонг с уровней покупок. Условия для сделки: 1) Ждем формирование сигнала с уровня покупок для сделки в лонг до уровня продаж. Отменой торгового плана будет перебой уровня покупок. В рынок не входим ЕСЛИ: 1) Цена идет не по нашему сценарию, то все сделки игнорируем. 2) Потенциал в сделке меньше чем 1к4. Если вам понравился обзор.

Ищем сделки c уровней продаж только в шорт. 1) Можно взять сделку в шорт с данного уровня продаж, только если будет сигнал. Либо дождаться нового уровня продаж и на его тесте брать в шорт с целью до ближайшего уровня покупок. Отменой торгового плана будет перебой уровня продаж. В рынок не входим ЕСЛИ: 1) Цена идет не по нашему сценарию, то сделки.

Тенденция на D1 лонговая, так как ни одна из зон покупок не пробита. Но, так как зоны покупок придавили зонами продаж, у нас сформировался рендж. В этой ситуации мы не торгуем. Необходимо дождаться выхода цены в одну из сторон. Моя рекомендация: Данный актив оставляем на кеш.

Тенденция на D1 лонговая. На H1 ищем сделки c уровней покупок только в лонг. 1) Можно взять сделку в лонг с данного уровня покупок только если будет сигнал, либо дождаться нового уровня покупок и на его тесте брать в лонг с целью на обновление хаёв. В рынок не входим ЕСЛИ: 1) Цена идет не по нашему сценарию, то сделки игнорируем. 2) Потенциал в сделке.

Тенденция на D1 лонговая. На H1 ищем сделки c уровней покупок только в покупки. Условия для сделки: 1) На H1 ждем перебоя уровня продаж. 2) Дожидаемся формирования нового уровня покупок и на его тесте по сигналу берем сделку в лонг с целью на обновление хаёв при условии, что на пути не появится новый уровень продаж. Если такой уровень появляется, то цель.

Фьючерс на еврорубль немного подешевеет,коррекция это или более серьезное движение вниз покажет время

Вход 82150-82250. Стоп 82435. Тейк 81150-81000, 80200-80100.

На дневном тайм-фрейме образуется двойное дно. Ожидаю отскок к 77000 в начале декабря. Стоп примерно на уровень 74900. Заходим из зеленой зоны.

Источник

Что такое фьючерсы на бирже

И как ими торговать

Если вы хотите попробовать себя в краткосрочных сделках и спекуляциях, вам стоит знать о фьючерсах.

Начнем издалека: представьте, что вы фермер и что через полгода вам понадобится зерно. И что стоимость этого зерна за полгода может вырасти в два раза, а может и упасть в два раза. Никто не знает, как получится.

Тогда вы идете к поставщику и договариваетесь, что купите у него зерно через полгода, но по нынешней цене. Если за полгода зерно подорожает, вы будете в плюсе — купите его по старой цене. Если за полгода зерно подешевеет, в плюсе будет продавец — он продаст его вам по цене полугодовой давности, которая была выше. Вот такая договоренность — и есть фьючерсный контракт. В статье речь пойдет о такой же ситуации, но на бирже.

В целом фьючерсы — это отдельная и очень большая тема, которую невозможно охватить даже серией статей. Поэтому в этой статье я буду говорить только о фьючерсах фондовой секции Московской биржи, то есть о фьючерсах на акции и на индексы. Рассмотрю только основные стратегии торговли фьючерсами.

Аккуратнее: это не про долгосрочные инвестиции

Обычно в Тинькофф-журнале мы рассказываем о разумном инвестировании и долгосрочных инвестициях: как сделать правильный выбор, вложить деньги надолго, обогнать инфляцию и стать богаче на дистанции в несколько лет.

Эта статья о другой стороне фондовых рынков: о краткосрочных сделках, трейдинге и спекуляциях. Выпуск статьи не означает, что мы призываем читателей спекулировать на бирже и рисковать. Но читатели задают много вопросов о фьючерсах, поэтому считаем своим долгом подробно рассказать, что это и зачем. А пользоваться инструментом или нет — решать вам.

Что такое фьючерс

Фьючерсный контракт — это договор между покупателем и продавцом о покупке/продаже какого-то актива в будущем. Стороны заранее оговаривают, через какой срок и по какой цене состоится сделка.

Например, сейчас одна акция «Лукойла» стоит около 5700 рублей. Фьючерс на акции «Лукойла» — это, например, договор между покупателем и продавцом о том, что покупатель купит акции «Лукойла» у продавца по цене 5700 рублей через 3 месяца. При этом не важно, какая цена будет у акций через 3 месяца: цена сделки между покупателем и продавцом все равно останется 5700 рублей. Если реальная цена акции через три месяца не останется прежней, одна из сторон в любом случае понесет убытки.

Большая часть фьючерсных сделок — это спекуляция. Вы прогнозируете, что цена акций «Лукойла» в ближайшее время вырастет, — вы покупаете фьючерсный контракт на акции «Лукойла». Думаете, что цена вот-вот рухнет, — вы продаете фьючерсный контракт на акции «Лукойла».

В продаже фьючерсов есть один нюанс. Фактически «покупка» и «продажа» в разговоре о фьючерсах — условные термины. Лучшая аналогия — это обыкновенное пари. Есть две стороны: одна считает, что цена актива вырастет, а другая — что цена упадет. В итоге первый участник «покупает» фьючерс, а второй «продает» его. Соответственно, чтобы продать фьючерс, его не нужно предварительно покупать. Для продажи фьючерсов определенного типа даже не нужно держать акции, на которые этот фьючерс заключен, — все просто рассчитывается в денежном эквиваленте.

Как инвестировать в акции и не прогореть

Почему фьючерс — это не инвестиции

Не стоит путать покупку фьючерса на акции с покупкой акций. Давайте разберем, в чем разница.

При покупке акций «Лукойла» вы:

При покупке фьючерсов на акции «Лукойла»:

Во-вторых, фьючерсы не имеют добавочного капитала, который есть у акций и который вы, как инвестор, можете ощущать в виде дивидендов или роста стоимости акций.

В чем польза фьючерсов

У вас может возникнуть резонный вопрос: зачем мучиться с какими-то непонятными фьючерсами, если можно так же спекулировать и самими акциями: думаешь, что акции «Лукойла» будут расти, — покупаешь сейчас и продаешь потом, когда вырастут. Но по сравнению со спекуляцией на акциях у фьючерсов есть свои преимущества.

Бесплатное кредитное плечо. Кредитное плечо позволяет совершать сделки на большую сумму, чем у вас реально есть на счете. Но в случае акций этот эффект достигается за счет того, что брокер реально предоставляет вам кредит под проценты — за это нужно платить. Во фьючерсах как такового кредитного плеча нет: на момент заключения сделки вы просто не должны платить всю стоимость актива — достаточно только гарантийного обеспечения, около 10% от сделки.

Нет ограничений по короткой продаже. Короткая продажа — возможность продать то, чего у вас нет. С акциями это работает так: вы берете «взаймы» у брокера определенные акции, чтобы продать их и получить прибыль. Брокеру вы потом должны будете вернуть эти же акции. Если вы одолжили у брокера акции, продали их, а потом они подешевели — вы в плюсе: чтобы вернуть брокеру акции, вы купите их по меньшей цене. За такое «одалживание» акций брокеры тоже берут процент.

С фьючерсами по-другому: они не существуют в материальном мире — это просто договоренности. Поэтому покупка или продажа фьючерса просто показывает вашу позицию, одалживать ценные бумаги ни у кого не нужно.

Сделки дешевле. При сделках с акциями действуют разные тарифы, но в большинстве случаев нужно платить депозитарию за хранение бумаг. В случае с фьючерсами на руку играет то, что это не ценные бумаги, которые нужно хранить в специальном хранилище, — за такую договоренность депозитарий не берет плату.

Фьючерсы на Московской бирже

Мы рассмотрели некоторые основные положения о фьючерсах — теперь можно перейти к конкретным примерам. Как я писал раньше, в этой статье мы будем рассматривать только фьючерсы фондовой секции Московской биржи. Вот что к ним относится:

Технически при покупке фьючерса на бирже покупатель с продавцом договариваются только о цене и дате. Все остальные детали контракта уже стандартизированы, и за соблюдение всех обязательств отвечает биржа. Но в реальной торговле фьючерсами не нужно договариваться даже о цене и сроке: цену определяет рынок, а дату — биржа. По факту вы просто либо соглашаетесь на предложенные условия, либо не соглашаетесь.

Механически сделка проходит точно так же, как и любая другая сделка с акциями. Вы выставляете заявку, указываете цену и количество. Если покупатель/продавец найдется — заявка срабатывает.

У каждого фьючерса есть несколько характеристик, рассмотрим их подробнее.

Тип контракта — это самая важная информация о фьючерсе. Он может быть поставочным или расчетным. Если вы покупали поставочный контракт, то при исполнении фьючерса вы обязаны купить непосредственно сам базовый актив. А при расчетном происходит только финансовый расчет вашей сделки.

Разберемся на примере. Представим, что вы купили 10 фьючерсов на акции «Лукойла» по 5500 рублей и к моменту исполнения контракта акции стоят 5000 рублей.

При поставочном контракте вы будете обязаны купить 10 акций «Лукойла» по 5500 рублей. Вы потратите 55 000 рублей, и в вашем портфеле появятся 10 акций общей стоимостью 50 000 рублей. Что делать с этими акциями дальше — решать вам. Можно продать и зафиксировать убыток 5000 рублей, а можно дождаться лучших времен, когда акции подорожают.

При расчетном контракте у вас не появится никаких акций — биржа просто рассчитает ваш убыток и спишет со счета 5000 рублей.

Как мы уже говорили, при торговле фьючерсами вы получаете бесплатное плечо, так как, чтобы купить 1 фьючерс на акции «Лукойла» за 5500 рублей, вам необходимо заплатить только обеспечение — обычно 10%, или 550 рублей за фьючерс. Это значит, что для всей вашей сделки — 10 фьючерсов — вам нужно всего лишь 5500 рублей на своем счете.

А теперь интересный нюанс: если при исполнении фьючерса расчетного типа у вас просто уйдет со счета 5000 рублей и останется 500 рублей, то при поставочном типе вам нужно будет купить 10 акций «Лукойла» общей стоимостью 55 000 рублей — и на этот раз вам придется заплатить полностью. Если у вас не будет этих средств, то может либо сработать кредитное плечо от брокера (на этот раз уже платное), либо вы и вовсе получите штрафные санкции.

При продаже фьючерса все аналогично, только с другой стороны: если к моменту исполнения расчетного фьючерса акции будут стоить 5000 рублей, вы будете в плюсе — «продадите» акции по 5500 и брокер просто начислит вам 5000 рублей прибыли за 10 фьючерсов. А если это будет поставочный фьючерс, вы должны будете продать покупателю 10 акций «Лукойла» по 5500 рублей. Если этих акций у вас не будет, биржа откроет короткую позицию — одолжит вам эти акции, чтобы вы могли исполнить контракт, а с вас возьмет проценты за такой кредит. Поэтому с поставочными кредитами нужно быть аккуратным.

Исполнение фьючерса — это дата, когда все открытые фьючерсные сделки закрываются и все контрагенты исполняют свои обязательства. В расчетных фьючерсах это дата, когда вы зафиксируете убыток или прибыль по счету, а в поставочных — дата, когда вы купите/продадите базовый актив.

Хронологически процесс исполнения разбит на две даты:

Например, если фьючерс исполняется в июне 2019 года, все будет выглядеть так: купить или продать фьючерс можно будет до 20 июня — это третий четверг месяца. А исполнится фьючерс на следующий день — 21 июня, в пятницу.

Всего на бирже 4 месяца исполнения фьючерсов. Это означает, что по акциям есть 4 разных фьючерса, длительность каждого из которых — 3 месяца.

Если нажать на один из фьючерсов, мы попадем в его карточку со сводной информацией. На практике нужно переходить сразу сюда.

В правой колонке — «Параметры инструмента» — указаны все детали: тип фьючерса; дата исполнения; необходимый уровень гарантийного обеспечения — сумма, которую вам нужно реально заплатить, чтобы купить один фьючерс; объем лота — количество акций в одном фьючерсе — и так далее.

Левая колонка отображает рыночные данные по выбранному фьючерсу: какой объем сделок, цена последней сделки и так далее.

Таблица сверху показывает все доступные фьючерсы по данному базовому активу и дает по ним краткую сводку. В целом тут понятны уже все поля, кроме расчетной цены — по этой цене клиринговый центр рассчитывает все сделки, начисляет вариационную маржу и т. п. Это отдельная сложная тема — можно почитать об этом на сайте Московской биржи, но на практике механика работы не особо влияет на действия трейдера.

Гораздо интереснее посмотреть на цену и объем сделок по фьючерсам. Как видно на иллюстрации, цена везде разная, как и спрос. При этом базовый актив везде одинаковый — вот с этим стоит разобраться отдельно.

Как цена фьючерса зависит от цены базового актива

Цены фьючерсов с разной датой исполнения на один и тот же базовый актив разные, но и это не все. Цена самого базового актива основную часть времени тоже отличается от цены фьючерса на этот базовый актив.

Источник

Все последующие выпуски Только предстоящий выпуск Получить напоминание за 1 торговый день

Позиция успешно добавлена:

Мой прогноз

Участвуйте в форуме для взаимодействия с пользователями, делитесь своим мнением и задавайте вопросы другим участникам или авторам. Пожалуйста, используйте стандартный письменный стиль и придерживайтесь наших правил.

Источник

Инструменты

Опционы

1 Определённый день в будущем = день исполнения опциона
2 Зафиксированный курс = «страйк» опциона [указывается в рублях за 1000 долларов или евро, например, 65750 рублей за 1000 долларов или 72250 рублей за 1000 евро]

Опцион Call (кол) дает ПРАВО покупателю КУПИТЬ, а продавцу обязательство продать валюту по фиксированному курсу.

Опцион Put (пут) дает ПРАВО покупателю ПРОДАТЬ, а продавцу обязательство купить валюту по фиксированному курсу.

Премия опциона – стоимость опциона, которую покупатель опциона платит продавцу опциона. Аналогично стоимости страховки премия опциона не возвращается покупателю.

Гарантийное обеспечение – обеспечение под сделку с опционом. Размер обеспечения зависит от размера риска, который принимают на себя стороны по сделке с опционом (продавец и покупатель). Обеспечение блокируется на счете участников сделки до момента прекращения обязательств по опциону.

Для покупателя опциона размер гарантийного обеспечения составит величину, не превышающую размер премии по опциону, поэтому для покупки опциона достаточно иметь на своем счету средства в размере премии опциона.

Для продавца опциона размер гарантийного обеспечения зависит от страйка и величины обеспечения фьючерса (на курс доллар/рубль, фьючерса курс на евро/рубль) и может быть, как меньше, так и больше размера премии опциона. Таким образом, продавцам опционов может потребоваться больше средств на счете, чем размер премии по опциону.

Si – обозначение расчетных опционов на курс доллара США							Eu – обозначение расчетных опционов на курс евро
Полный код опциона: Si[страйк][B][M][Y], где							Полный код опциона: Eu[страйк][B][M][Y], где
B – тип расчетов: перечисление вариационной маржи

M – месяц, обозначается 1 символом:
янв	фев	мар	апр	май	июн	июл	авг	сен	окт	ноя	дек
Call	A	B	C	D	F	G	H	I	J	K	L	M
Put	M	N	O	P	Q	R	S	T	U	V	W	X
Y – год исполнения опциона, обозначается одной цифрой от 0 до 9

Стоимость опциона (премия опциона) зависит от многих параметров: это и время до исполнения опциона, и то, насколько и как быстро меняется валютный курс, и то, где сейчас находится валютный курс по отношению к зафиксированному на будущее (к значению страйка), все эти параметры продавцы опционов учитывают в своих моделях определения цены опционов. Самой распространенной моделью для определения цены опциона является формула Блэка–Шоулза.

Фьючерсы

1 Определённый день в будущем = день исполнения фьючерса
2 Зафиксированный курс = цена фьючерса

День исполнения фьючерса – день прекращения обязательств по договору.
Важно знать! Фьючерс – это обязательство купить или продать валюту, и, если цена пойдет в невыгодном для вас направлении, в итоге получится не прибыль, а убыток по фьючерсной позиции. Поэтому, если денежные потоки компании незапланированно прекратятся (например, отменится сделка на поставку товара), отрицательная вариационная маржа по фьючерсам станет чистым убытком.

Гарантийное обеспечение (ГО) – обеспечение под сделку с фьючерсом, которое будет заблокировано на счете до момента прекращения обязательств по договору. Размер ГО составляет около 8% от стоимости фьючерса. В качестве ГО можно использовать рубли, доллары или евро. Затраты на отвлечение средств под ГО необходимо учитывать в финансовой деятельности.
Посмотреть размер ГО: фьючерс доллар/рубль, фьючерс евро/рубль.

Важно знать! ГО может меняться в зависимости от конъюнктуры рынка, поэтому, чтобы обезопасить себя в моменты неблагоприятного движения валютного курса, на счету необходимо всегда держать дополнительно сумму в размере 10-15% от стоимости фьючерса.

Вариационная маржа – ежедневная переоценка позиции по фьючерсу. Цена фьючерса ежедневно переоценивается, так как с ростом доллара США или евро растет и цена фьючерса, и наоборот. Вариационная маржа определяется, как разница цен фьючерса в текущий и предыдущий дни. Если цена фьючерса выросла, то покупателю фьючерса будет перечислена вариационная маржа, а если, наоборот, цена снизилась, то со счета покупателя вариационная маржа будет списана [см. раздел МЕХАНИЗМ РАБОТЫ ФЬЮЧЕРСА].

Виды фьючерсов: на Московской бирже торгуются 2 вида фьючерсов – расчетные и поставочные.

Расчетные фьючерсы в день их исполнения предполагают только перечисление вариационной маржи, реальной поставки валюты не происходит. Итоговый финансовый результат с момента заключения фьючерса до момента исполнения сделки – это разница между ценой заключения и ценой исполнения фьючерса.
У поставочных фьючерсов в день исполнения происходит реальная поставка валюты.
Цена исполнения фьючерса – определяется у расчетных фьючерсов в день их исполнения и равна курсу валюты в этот день.

Вид фьючерса	Коды фьючерсов на курс доллар/рубль	Коды фьючерсов на курс евро/рубль
	[MM] и [YY] – месяц и год исполнения фьючерса
Расчетный	Si-MM.YY	Eu-MM.YY
Поставочный	USDRUB_MMYY	EURRUB_MMYY
Пример	Si-09.17 Фьючерс на курс доллара США, фиксирует курс покупки/продажи доллара в сентябре 2017 года	Eu-12.16 Фьючерс на курс евро, фиксирует курс покупки/продажи евро в декабре 2016 года

Значение курса, которое можно зафиксировать на будущее (цена фьючерса) отличается от наличного курса валюты в этот день (см. ценообразование фьючерса). Однако в день исполнения цена исполнения фьючерса и курс наличной валюты станут равными друг другу.

Значение курса, которое можно зафиксировать на будущее (цена фьючерса), как правило, больше значения курса валюты в этот же день. Такое различие объясняется разницей в стоимости рублей и долларов (или евро) для участников сделки на период сделки или, другими словами, разницей в процентных ставках по рублям и по долларам (или евро).
Цена фьючерса (F) считается по формуле:

где S – курс валюты на наличном рынке
— ставка по рублям
— ставка по долларам
T – период (количество дней) до исполнения фьючерса.
Чем больше период, на который заключается фьючерс, тем выше его цена.

Инструмент	Фьючерс доллар/рубль		Фьючерс евро/рубль
Тип	расчетный	поставочный	расчетный	поставочный
Код	Si-MM.YY	USDRUB_MMYY	Eu-MM.YY	EURRUB_MMYY
Объем	1000 долларов	100 000 долларов	1000 евро	100 000 евро
Цена	В рублях за 1000 долларов Пример: 65500 рублей за 1000 долларов	В рублях за 1 доллар Пример: 65,50 рублей	В рублях за 1000 евро Пример: 72500 рублей за 1000 евро	В рублях за 1 евро Пример: 72,50 рублей
Шаг цены	1 рубль	0,01 рубль	1 рубль	0,01 рубль
Цена исполнения	Фиксинг МБ в 12:30	—	Фиксинг МБ в 12:30	—
Дата расчетов /поставки валюты	3-ий четверг месяца исполнения (март, июнь, сентябрь, декабрь)	3-я пятница месяца исполнения (март, июнь, сентябрь, декабрь)	3-ий четверг месяца исполнения (март, июнь, сентябрь, декабрь)	3-я пятница месяца исполнения (март, июнь, сентябрь, декабрь)

Напишите нам, если у вас есть вопросы или комментарии!
e-mail:

Уважаемые посетители сайта, чтобы отправить свое предложение или задать вопрос, используйте форму обратной связи.

Мы ценим Ваше мнение и обязательно рассмотрим Ваши вопросы и в случаях, когда это возможно, подтвердим получение Письма и предоставим письменный ответ.

В случае наличия обоснованных и существенных претензий, Биржа совместно с Экспертными Советами примет меры по разработке и реализации соответствующих изменений.

Источник